등급 평가 규칙 을 개정 한 증권 회사 들 이 규정 에 부합 되 고 바람 에 따라 채점 기준 을 크게 고치다.

증권 회사 들 의 통제 감독 이 다시 한 단계 올라가다.

최근 에 감독 부 서 는 각 증권 회사 에 (이하 라 고 칭 함) 을 발표 하여 등급 별 기준 을 최신 으로 수정 했다.

주목 할 점 은 이번 개정 에서 네 가지 주요 조항 은 바람 제어 와 합 규칙 과 관련 되 고 증권 업 체 의 합 규칙 통제 능력 에 초점 을 두 어 추가, 감점 기준 을 조정 하여 증권 업 체 가 지속 적 으로 바람 제어 와 규정 에 부합 되 는 관리 능력 을 향상 시 키 도록 유도 하 는 것 이다.

사실 최근 몇 년 동안 증권 회사 들 의 바람 제어 능력 은 이미 강화 되 었 다.

21 세기 경제 보도 기자 의 통계 에 따 르 면, 이미 연 보 를 발표 한 20 개 주류 상장 증권 회사 에서 모두 영업 총 수입 은 2995.73 억 위안 이 고, 그 중에서 신용 감 가 는 142.23 억 위안 으로 4.78% 를 차지 했다.2018 년 에 이런 비례 는 5.18% 였 다.이 숫자 는 증권 회사 의 전체적인 수입 구조 변화 가 좋아 졌 다 는 것 을 나타 낸다.

그 중에서 10 개 증권 회사 의 신용 감소 손실 은 영업 수익 비율 에서 감소 추 세 를 보 였 고 하락 도 는 3 위 안에 들 어간 것 은 바로 중신 건설 투자 (11.0.1%), 홍 탑 증권 (- 5.83%), 중 은 증권 (- 5.51%) 이다.이 세 권 기업 의 수익 구조 개선 추 세 는 더욱 현저 하 다 는 뜻 이다.

그 밖 에 화 타이 증권, 광 발 증권, 상업 유치 증권, 중국 은하수 4 개 증권 회사 가 2 년 동안 영업 수입 이 100 억 을 넘 었 고 신용 가치 감소 비례 도 비교적 낮은 수준 에 있다.

한편, 과 감독 관 리 를 나타 내 는 시점 에 따라 미래 감독 층 이 증권 회사 의 바람 제어 에 대한 안내 가 한 단계 더 올 라 갈 것 이다.

증권 회사 의 바람 통 제 를 강화 하여 다시 계단 을 오르다.

이번에 개 정 된 조항 은 리 스 크 관리 능력 의 가산 기준, 지속 적 인 합 법 상황 감점 기준, 시장 경 쟁 력 평가 기준, 리 스 크 관리 능력 평가 기준 과 기준 을 포함한다.

이 가운데 4 대 주요 조항 중 3 개가 바람 제어 및 합 규 에 관련 되 어 있다.세부 적 으로 보면 바람 제어 인원 을 증설 하고 바람 제어 새 기준 을 증설 하 는 가산 점 을 포함 하고 자본 의 규 제 를 강화 하 며 순 자본 의 절대적 인 가산 기준 을 없 애 는 것 을 유도한다. 또한 명성 위험 관리 제도 체제 가 건전 하고 효과 적 이 며 이상 거래 감 측 효율 성 등 내용 을 평가한다.

'규정' 은 평가 기간 내 에 중대 한 위험 이 발생 하거나 회사 의 관리 와 내부 통제 가 심각하게 효력 을 잃 어 심각 한 영향 을 미 칠 경우 회사 의 분류 결과 에 따라 1 개 또는 2 개 등급 을 낮 추고 회사 나 주주 들 에 게 지주 주주 와 실제 통제 자 에 대한 정보 가 제대로 공개 되 지 않 거나 보고 되 지 않 는 상황 에서 직급 을 낮 추 는 처리 근 거 를 보 여 준다 고 밝 혔 다.

업계 일각 에 서 는 이 대표 적 인 감독 층 이 증권 회사 에 대한 바람 제어 가 2020 년 에 한 단계 더 올 라 갈 수 있 도록 유도 하고 있다 고 보고 있다.

앞에서 언급 한 2019 년 의 각 증권 회사 의 경영 데 이 터 를 돌 이 켜 보면 통계 에 나 온 20 개 증권 기업 은 절반 권 기업 의 신용 가치 감소 손실 이 영업 전체 수익 에서 차지 하 는 비율 이 감소 추 세 를 보 였 지만 10 개 증권 회사 의 수익 구조 가 호전 되 지 않 았 고 일부 증권 회사 의 신용 가치 감소 손실 이 영업 총 수익 비례 에서 차지 하 는 9.39% 를 차지 했다.

아직도 많은 증권 업자 들 이 바람 통 제 를 강화 하 는 데 많은 노력 을 기울 여야 한 다 는 뜻 이다.

바람 제어 능력 이 감독 으로 인 정 받 는 증권 업자 라 도 긴장 을 늦춰 서 는 안 된다.2019 년 에 영업 이익 이 100 억 이 넘 는 증권 회사 에서 화 태 증권 과 광 발 증권 은 두 개의 신용 가치 감 소 를 가 진 손실 이 1 억 등급 에 유 지 된 증권 회사 이다.

화 태 증권 리 스 크 관리 부 관계 자 는 자본 시장 이 신속하게 양 방향 으로 개 방 됨 에 따라 증권 기구 국제 화 발전 에 더욱 넓 은 공간 을 열 어 주 었 고 그룹 화 운영 모델 도 증권 기구의 위험 관리 업무 에 새로운 도전 을 가 져 올 것 이 라 고 말 했다.

"감독 이 바람 제어 유 도 를 계속 강화 하 는 배경 에서 화 태 증권 도 위험 관리 투 자 를 지속 적 으로 확대 하고 그룹 리 스 크 관리 체계 구축 을 심화 시 키 며 화 태 특색 을 가 진 위험 관리 경쟁 우 위 를 만 들 고 서비스 실체 경제, 자원 배분 최적화, 다 차원 자본 시장 안정 적 인 발전 에 새로운 역할 을 하도록 추진 할 것 이다."이 관계 자 는 "

그리고 감독 뒤의 바람 제어 의 미 를 나타 낸다.

사실 이번 《 규정 》 의 개정 외 에 앞서 제 정 된 감독 시점 을 반영 하 는 것 도 규제 체계의 변혁 이다.

3 월 27 일 에 증권 감독 위원 회 는 화 태 증권, 초상 증권, 중신 증권, 국 태 군 안, 중금 회사, 중신 건 투 6 개 증권 사 를 첫 차례 에 포함 시 키 고 감독 테스트 범위 에 포함하기 로 결정 했다.

증권 감독 회 는 의 규정 에 따라 시범 기관 이 보다 유연 한 바람 제어 기준 체 계 를 시험 적 으로 실시 하 는 것 을 점차적으로 허용 할 것 이다.초기 에 시범 기구 가 대외 투자 자본 의 점용 상황 을 종합 적 으로 고려 하여 시험 기구 인 모회사 위험 자본 준비 계산 계 수 를 0.7 에서 0.5 로 낮 추 었 다. 표 내외 자산 총액 의 계산 계 수 는 1 에서 0.7 으로 떨 어 졌 고 시험 기구 가 이미 바람 제어 시스템 의 운행 과 결합, 바람 이 지표 정보의 유효성 을 지속 적 으로 관찰 했다.

"이 기 사 는 모두 가 관심 을 '증권 회사 가 위험 자본 을 방출 한다' 는 측면 에 두 었 고 실제 적 으로 증권 회사 의 바람 통제 체계 에 대한 감독 을 중시 해 야 한 다 는 점 에 주목 해 야 한다" 고 밝 혔 다.두부 권 회사 의 바람 을 통제 하 는 인사 들 이 분석 하 다.

'이 6 개 증권 회사 들 은 감독의 평가 기준 에서 바람 통 제 를 더욱 잘 하고 감독의 집단 화 감독 요구 에 부합 하기 때문에 위험 준비 금 을 추가 로 지급 하 는 것 을 장려 한다.이 정책 을 이해 하 는 것 이 더 적절 할 것 같 습 니 다.후속 적 으로 추가 적 인 '장려' 가 있 는 지 에 대해 서 는 말 하기 어렵다.그러나 이 뿐만 아니 라 증권 회사 에 대한 격려 도 적지 않 았 다. 그리고 더욱 많은 것 은 감독 관 리 를 하 는 태 도 를 나타 내 는 것 이다. 즉, 바람 통 제 를 꽉 잡 고 이 를 바탕 으로 두부 증권 회사 가 크게 발전 하도록 격려 했다.상술 한 증권 회사 의 바람 을 통제 하 는 사람들 은

화 태 증권 리 스 크 관리 부 관계 자 는 21 세기 경제 보도 에 대해 최근 2 년 동안 화 태 증권 은 감독 시점 을 중심 으로 리 스 크 관리 투 자 를 확대 하고 리 스 크 관리 인 재 를 보유 하 며 집단 화, 전문화, 평화 화 된 방향 으로 리 스 크 관리 체계 와 절 차 를 지속 적 으로 보완 하고 리 스 크 관리 디지털화 전환 을 적극적으로 추진 하 며 기술 수단 을 충분히 활용 하여 경 화 된 바람 을 가 질 것 이 라 고 말 했다.보험 통제 절차 와 관건 적 인 부분 은 관통 력 을 가 진 위험 관리 플랫폼 을 구축 하고 회사 의 집단 화 위험 관리 능력 이 현저히 향상 되 었 다.

국태 군 안 관계 자 는 회사 가 포함 되 고 감독 시점 의 범 위 를 표 시 했 기 때문에 회사 의 전면적 인 위험 관리 문화 와 능력 에 대한 인정 을 나 타 냈 다 고 말 했다.또한 테스트 자격 에 대한 평 가 를 실시 하고 회사 의 리 스 크 통제 기준 체 계 를 효과적으로 완화 시 키 며 자본 을 더 많이 방출 하여 업무 발전 에 더욱 큰 공간 을 제공 할 것 입 니 다.

이 동시에 감독 시범 점 의 추진 을 나타 내 고 증권 업계 의 차별 화 감독 을 점차적으로 심화 시 켜 회사 의 미래 에 시스템 에 들 어 갈 중요 한 금융 기구, 항 모 급 두부 증권 기업 을 만 드 는 데 기반 을 다 져 줄 것 이다.회 사 는 이 를 계기 로 그룹의 수직 일체화 위험 관리, 위험 관리 절 차 를 규범화 시 키 고 위험 데이터 관리 와 전면적 인 위험 관리 플랫폼 의 건설 을 계속 강화 할 것 이다.담당자